Mục tiêu: Xây danh mục “đủ an toàn để ngủ ngon, đủ tăng trưởng để về đích”.
1) Phân bổ tài sản là gì? #
Là cách chia tiền đầu tư thành nhóm an toàn (thu nhập cố định/ngắn hạn) và nhóm tăng trưởng (tài sản biến động hơn) để đạt mục tiêu với rủi ro chấp nhận được.
2) Ba mô hình gợi ý (tham khảo) #
- Thận trọng: 70% an toàn – 30% tăng trưởng
(hợp người sợ biến động, mục tiêu gần) - Cân bằng: 50% an toàn – 50% tăng trưởng
(đa số người đi làm, mục tiêu 5–10 năm) - Tăng trưởng: 30% an toàn – 70% tăng trưởng
(chịu biến động tốt, mục tiêu >10 năm)
Gợi ý dân dã: 100 – tuổi ≈ tỷ lệ tăng trưởng tối đa bạn có thể cân nhắc. Chỉ dùng như điểm khởi đầu, không phải luật cứng.
3) Cách chọn tỷ lệ cho riêng bạn #
- Xô thời gian của mục tiêu (Bài #12).
- Dòng tiền: có đều đặn, dư dả hay bấp bênh?
- Cảm xúc khi giá giảm: giảm 20% có ngủ ngon không?
- Cam kết bám kế hoạch: có sẵn lịch góp đều & cân bằng lại chưa?
4) Cân bằng lại danh mục (rebalancing) #
- Khi nào: mỗi 6–12 tháng hoặc khi lệch ±5% so với tỷ lệ mục tiêu.
- Cách làm: bán bớt phần vượt tỷ trọng, mua thêm phần thiếu; hoặc ngừng mua phần vượt và dồn góp đều vào phần thiếu.
- Mục đích: giữ rủi ro đúng kế hoạch, mua thấp – bán cao một cách kỷ luật.
5) Lõi – Vệ tinh (core – satellite) theo phong cách đơn giản #
- Lõi (70–90%): kênh rộng, chi phí thấp, bám theo thị trường chung.
- Vệ tinh (10–30%): chủ đề/nhánh bạn am hiểu (ví dụ một ngành), có giới hạn rủi ro rõ ràng.
6) Ba lỗi cần tránh #
- Tất tay một kênh “đang hot”.
- Không cân bằng lại → danh mục lệch rủi ro qua thời gian.
- Thay đổi phân bổ chỉ vì tin tức ngắn hạn.
7) Bảng mẫu thiết lập danh mục #
- Cột: Nhóm tài sản, Tỷ lệ mục tiêu, Kênh cụ thể, Phí ước tính/năm, Ghi chú.
- Hàng: An toàn (tiền gửi, công cụ thu nhập cố định ngắn/trung hạn) / Tăng trưởng (cổ phiếu/quỹ cổ phiếu, tài sản tăng trưởng khác) / Tiền mặt chờ cơ hội (nếu có).
Hành động tiếp theo:
Chọn một mô hình (Thận trọng/Cân bằng/Tăng trưởng) làm điểm xuất phát, lập bảng phân bổ và đặt lịch cân bằng lại 6–12 tháng.
